7 technických indikátorů pro vytvoření sady obchodních nástrojů

Technické indikátory používají obchodníci k získání přehledu o nabídce a poptávce cenných papírů a psychologii trhu. Společně tyto ukazatele tvoří základ technické analýzy. Ukazatele, jako je například objem obchodů, poskytují vodítka k tomu, zda bude cenový pohyb pokračovat. Tímto způsobem lze ukazatele využít k vytváření nákupních a prodejních signálů. V tomto seznamu se dozvíte o sedmi technických ukazatelích, které můžete přidat do své sady obchodních nástrojů. Nemusíte používat všechny, spíše si vyberte několik, které vám pomohou při přijímání lepších obchodních rozhodnutí.

Nástroje obchodu

Nástroje obchodu pro denní obchodníky a technické analytiky se skládají z grafických nástrojů, které generují signály k nákupu nebo prodeji nebo které naznačují trendy či vzorce na trhu. Obecně lze říci, že existují dva základní typy technických indikátorů:

1. Překryvné indikátory: Technické ukazatele, které používají stejné měřítko jako ceny, se vykreslují nad cenami v grafu akcií. Příkladem jsou klouzavé průměry a Bollingerova pásma® nebo Fibonacciho linie.
2. Oscilátory: Technické ukazatele, které oscilují mezi místním minimem a maximem, se spíše než na cenový graf vykreslují nad nebo pod cenový graf. Mezi příklady patří stochastický oscilátor, MACD nebo RSI. V tomto článku se budeme zabývat především tímto druhým typem technických ukazatelů.

Obchodníci při analýze cenného papíru často používají několik různých technických ukazatelů společně. Vzhledem k doslova tisícům různých možností si obchodníci musí vybrat ukazatele, které jim nejlépe vyhovují, a seznámit se s jejich fungováním. Obchodníci mohou také kombinovat technické ukazatele se subjektivnějšími formami technické analýzy, jako je například sledování vzorců grafů, aby přišli s nápady na obchody. Technické indikátory mohou být vzhledem ke své kvantitativní povaze začleněny také do automatických obchodních systémů.

1. Technické indikátory jsou vhodné pro obchodování na burze. On-Balance Volume

Nejprve použijte ukazatel on-balance volume (OBV) k měření kladného a záporného toku objemu cenného papíru v čase.

Ukazatel je průběžným součtem objemu nahoru minus objemu dolů. Objem nahoru udává, kolik objemu je v den, kdy cena rostla. Down volume je objem v den, kdy cena klesá. Každý den se objem přičítá nebo odečítá od ukazatele podle toho, zda cena stoupla nebo klesla.

Když OBV roste, ukazuje to, že kupující jsou ochotni vstoupit do hry a tlačit cenu výše. Když OBV klesá, objem prodeje převyšuje objem nákupu, což ukazuje na nižší ceny. Tímto způsobem funguje jako nástroj pro potvrzení trendu. Pokud cena i OBV rostou, pomáhá to indikovat pokračování trendu.

Tradéři, kteří používají OBV, sledují také divergenci. Ta nastává, když se indikátor a cena ubírají různými směry. Pokud cena roste, ale OBV klesá, může to znamenat, že trend není podporován silnými kupci a mohl by se brzy obrátit.

2. Jaký je trend? Linie akumulace/distribuce

Jedním z nejčastěji používaných ukazatelů pro určení toku peněz do a z cenného papíru je linie akumulace/distribuce (A/D line).

Je podobná ukazateli bilančního objemu (OBV), ale místo toho, aby brala v úvahu pouze zavírací cenu cenného papíru za dané období, bere v úvahu také obchodní rozpětí za dané období a to, kde se zavírací cena nachází ve vztahu k tomuto rozpětí. Pokud akcie končí blízko svého maxima, přikládá ukazatel objemu větší váhu, než když uzavírá blízko středu svého rozpětí. Rozdílné výpočty znamenají, že OBV bude v některých případech fungovat lépe a A/D bude fungovat lépe v jiných případech.

Pokud má linie indikátoru rostoucí trend, ukazuje to na zájem o nákup, protože akcie uzavírá nad polovinou rozpětí. To pomáhá potvrdit vzestupný trend. Na druhou stranu, pokud A/D klesá, znamená to, že cena končí ve spodní části svého denního rozpětí, a proto je objem považován za negativní. To pomáhá potvrdit klesající trend.

Obchodníci používající linii A/D také sledují divergenci. Pokud A/D začne klesat, zatímco cena roste, signalizuje to, že trend má potíže a mohl by se obrátit. Podobně pokud je cena v trendu níže a A/D začne stoupat, mohlo by to signalizovat, že přijdou vyšší ceny.

3. Jak se vyvíjí trend? Průměrný směrový index

Průměrný směrový index (ADX) je trendový ukazatel, který se používá k měření síly a hybnosti trendu. Když je hodnota ukazatele ADX vyšší než 40, je trend považován za velmi silný, a to buď směrem nahoru, nebo dolů, v závislosti na směru, kterým se cena pohybuje.

Když je hodnota ukazatele ADX nižší než 20, je trend považován za slabý nebo netrendový.

Ukazatel ADX je hlavní linie na ukazateli, obvykle zbarvená černě. Volitelně lze zobrazit dvě další čáry. Jsou to DI+ a DI-. Tyto čáry jsou často zbarveny červeně, resp. zeleně. Všechny tři čáry společně ukazují směr trendu a také hybnost trendu.

• ADX nad 20 a DI+ nad DI-: To znamená rostoucí trend.
• ADX nad 20 a DI- nad DI+:
• ADX pod 20 je slabý trend nebo období kolísání, často spojené s rychlým křížením DI- a DI+.

4. Jaký je stav DI? Aroonův oscilátor

Aroonův oscilátor je technický indikátor, který se používá k měření toho, zda se cenný papír nachází v trendu, konkrétně zda cena dosahuje nových maxim nebo minim během období výpočtu (obvykle 25).

Indikátor lze také použít k určení, kdy má začít nový trend. Indikátor Aroon se skládá ze dvou linií: linie Aroon-up a linie Aroon-down.

Pokud linie Aroon-up překročí linii Aroon-down, je to první známka možné změny trendu. Pokud linie Aroon-up dosáhne hodnoty 100 a zůstane relativně blízko této úrovně, zatímco linie Aroon-down zůstává blízko nuly, je to pozitivní potvrzení rostoucího trendu.

Platí to i obráceně. Pokud Aroon-down překročí hodnotu Aroon-up a zůstane v blízkosti 100, znamená to, že je v platnosti klesající trend.

5. Jaký je trend poklesu? MACD

Indikátor konvergence klouzavého průměru (MACD) pomáhá obchodníkům zjistit směr trendu a také hybnost tohoto trendu. Poskytuje také řadu obchodních signálů.

Když je ukazatel MACD nad nulou, cena se nachází ve vzestupné fázi. Pokud je MACD pod nulou, vstoupila do medvědího období.

Ukazatel se skládá ze dvou čar: čáry MACD a signální čáry, která se pohybuje pomaleji. Když MACD přejde pod signální čáru, znamená to, že cena klesá. Když linie MACD přechází nad signální linií, znamená to, že cena roste.

Pohled na to, na které straně nuly se indikátor nachází, pomáhá určit, které signály sledovat. Pokud je například indikátor nad nulou, sledujte, zda MACD překračuje signální čáru, abyste mohli nakupovat. Pokud je MACD pod nulou, může být překročení MACD pod signální čáru signálem pro případný krátký obchod.

6. Koupě na trhu? Index relativní síly

Index relativní síly (RSI) má nejméně tři hlavní využití. Indikátor se pohybuje mezi nulou a 100 a vykresluje nedávné cenové zisky oproti nedávným cenovým ztrátám. Úrovně RSI proto pomáhají při měření hybnosti a síly trendu.

Nejzákladnější použití RSI je jako ukazatel překoupenosti a přeprodanosti. Když se RSI pohybuje nad hodnotou 70, je aktivum považováno za překoupené a mohlo by klesat. Když se RSI pohybuje pod 30, aktivum je přeprodané a mohlo by růst. Vytváření tohoto předpokladu je však nebezpečné, proto někteří obchodníci před prodejem čekají, až ukazatel stoupne nad 70 a poté klesne pod tuto hodnotu, nebo až klesne pod 30 a poté opět stoupne nad tuto hodnotu, a teprve poté nakupují.

Divergence je dalším využitím ukazatele RSI. Když se ukazatel pohybuje jiným směrem než cena, ukazuje to, že současný cenový trend slábne a mohl by se brzy obrátit.

Třetím využitím ukazatele RSI jsou úrovně podpory a odporu. Během vzestupných trendů se akcie často drží nad úrovní 30 a často dosahují hodnoty 70 nebo vyšší. Když se akcie nachází v klesajícím trendu, RSI se obvykle drží pod hodnotou 70 a často dosahuje hodnoty 30 nebo nižší.

7. Které akcie jsou v klesajícím trendu? Stochastický oscilátor

Stochastický oscilátor je indikátor, který měří aktuální cenu vzhledem k cenovému rozpětí za několik období. Vykresluje se mezi nulou a 100 a jeho myšlenka spočívá v tom, že pokud je trend rostoucí, cena by měla vytvářet nová maxima. Při klesajícím trendu má cena tendenci vytvářet nová minima. Stochastický ukazatel sleduje, zda se tak děje.

Stochastický ukazatel se pohybuje nahoru a dolů poměrně rychle, protože je vzácné, aby cena vytvářela nepřetržitá maxima, čímž se stochastický ukazatel drží blízko, 100 nebo nepřetržitá minima, čímž se stochastický ukazatel drží blízko nuly. Proto se stochastik často používá jako indikátor překoupenosti a přeprodanosti. Hodnoty nad 80 jsou považovány za překoupené, zatímco úrovně pod 20 jsou považovány za přeprodané.

Při používání překoupených a přeprodaných úrovní zvažte celkový trend ceny. Například během rostoucího trendu, když indikátor klesne pod hodnotu 20 a opět nad ni stoupne, je to možný nákupní signál. Růst nad 80 je však méně důsledný, protože během rostoucího trendu očekáváme, že se indikátor bude pravidelně pohybovat na 80 a výše. Během klesajícího trendu očekávejte, že se ukazatel pohybuje nad 80 a poté klesne zpět pod tuto hodnotu, což signalizuje možný krátký obchod. Úroveň 20 je při klesajícím trendu méně významná.

The Bottom Line

Cílem každého short-obchodníka je určit směr hybnosti daného aktiva a pokusit se na něm vydělat. Pro tento konkrétní účel byly vyvinuty stovky technických indikátorů a oscilátorů a v této prezentaci jich najdete několik, které můžete začít zkoušet. Použijte tyto indikátory k vývoji nových strategií nebo zvažte jejich začlenění do svých stávajících strategií. Chcete-li zjistit, které z nich použít, vyzkoušejte si je na demo účtu. Vyberte si ty, které se vám nejvíce líbí, a ostatní nechte být.