Technische indicatoren worden door traders gebruikt om inzicht te krijgen in vraag en aanbod van effecten en de marktpsychologie. Samen vormen deze indicatoren de basis van technische analyse. Metrieken, zoals het handelsvolume, geven aanwijzingen over de vraag of een prijsbeweging zal aanhouden. Op deze manier kunnen indicatoren worden gebruikt om koop- en verkoopsignalen te genereren. In deze lijst leert u over zeven technische indicatoren die u kunt toevoegen aan uw trading toolkit. U hoeft ze niet allemaal te gebruiken, kies er liever een paar uit die u helpen bij het maken van betere handelsbeslissingen.
Key Takeaways
- Technische handelaren en chartisten hebben een grote verscheidenheid aan indicatoren, patronen en oscillatoren in hun gereedschapskist om signalen te genereren.
- Sommige hiervan houden rekening met de koersgeschiedenis, andere kijken naar het handelsvolume, en weer andere zijn momentumindicatoren. Vaak worden deze in combinatie met elkaar gebruikt.
- Hier bekijken we zeven toptools die markttechnici gebruiken en waarmee u vertrouwd moet raken als u van plan bent te handelen op basis van technische analyse.
Tools of the Trade
De tools of the trade voor daghandelaren en technische analisten bestaan uit grafiektools die signalen genereren om te kopen of verkopen, of die trends of patronen in de markt aangeven. In grote lijnen zijn er twee basistypen technische indicatoren:
- Overlays: Technische indicatoren die dezelfde schaal als de prijzen gebruiken, worden over de prijzen op een aandelengrafiek geplot. Voorbeelden zijn voortschrijdende gemiddelden en Bollinger Bands® of Fibonacci-lijnen.
- Oscillatoren: In plaats van over een koersgrafiek te worden gelegd, worden technische indicatoren die schommelen tussen een lokaal minimum en maximum boven of onder een koersgrafiek geplot. Voorbeelden zijn de stochastische oscillator, de MACD of de RSI. Het zijn vooral deze tweede soort technische indicatoren die we in dit artikel behandelen.
Traders gebruiken vaak verschillende technische indicatoren in combinatie met elkaar bij het analyseren van een effect. Met letterlijk duizenden verschillende opties, moeten handelaren de indicatoren kiezen die voor hen het beste werken en zich vertrouwd maken met hoe ze werken. Traders kunnen technische indicatoren ook combineren met meer subjectieve vormen van technische analyse, zoals het bekijken van grafiekpatronen, om tot handelsideeën te komen. Technische indicatoren kunnen ook worden opgenomen in geautomatiseerde handelssystemen, gezien hun kwantitatieve aard.
1. On-Balance Volume
Gebruik eerst de on-balance volume-indicator (OBV) om de positieve en negatieve volumestroom in een effect in de loop der tijd te meten.
De indicator is een voortschrijdend totaal van up-volume min down-volume. Het opwaarts volume is de hoeveelheid volume op een dag dat de koers in de lift zit. Down volume is het volume op een dag dat de koers daalt. Elke dag wordt het volume bij de indicator opgeteld of afgetrokken op basis van het feit of de prijs hoger of lager is geworden.
Wanneer de OBV stijgt, geeft dit aan dat kopers bereid zijn in te stappen en de prijs op te drijven. Wanneer OBV daalt, is het verkoopvolume groter dan het koopvolume, wat wijst op lagere prijzen. Op deze manier werkt het als een trendbevestigingsinstrument. Als prijs en OBV stijgen, wijst dat op een voortzetting van de trend.
Traders die OBV gebruiken, letten ook op divergentie. Dit gebeurt wanneer de indicator en de koers in verschillende richtingen gaan. Als de prijs stijgt maar OBV daalt, kan dat erop wijzen dat de trend niet wordt gesteund door sterke kopers en binnenkort zou kunnen omkeren.
2. Accumulatie/Distributielijn
Een van de meest gebruikte indicatoren om de geldstroom in en uit een effect te bepalen is de accumulatie/distributielijn (A/D-lijn).
Het is vergelijkbaar met de on-balance volume-indicator (OBV), maar in plaats van alleen te kijken naar de slotkoers van het effect voor de periode, houdt het ook rekening met de tradingrange voor de periode en waar de slotkoers zich bevindt ten opzichte van die range. Als een aandeel dicht bij zijn hoogste koers sluit, geeft de indicator het volume meer gewicht dan wanneer het dicht bij het midden van de trading range sluit. De verschillende berekeningen betekenen dat OBV in sommige gevallen beter zal werken en A/D beter zal werken in andere.
Als de lijn van de indicator een stijgende lijn vertoont, is er koopinteresse, omdat het aandeel boven het midden van de range sluit. Dit helpt een uptrend te bevestigen. Aan de andere kant, als A/D daalt, betekent dit dat de koers in het onderste deel van zijn dagelijkse range eindigt, en dus wordt het volume als negatief beschouwd. Dit helpt bij de bevestiging van een neerwaartse trend.
Traders die de A/D lijn gebruiken, letten ook op divergentie. Als de A/D begint te dalen terwijl de koers stijgt, geeft dit aan dat de trend in de problemen zit en zou kunnen omkeren. Op dezelfde manier, als de prijs lager daalt en de A/D begint te stijgen, kan dit een signaal zijn dat er hogere prijzen aan zitten te komen.
3. Average Directional Index
De gemiddelde directionele index (ADX) is een trendindicator die wordt gebruikt om de kracht en het momentum van een trend te meten. Wanneer de ADX hoger is dan 40, wordt de trend beschouwd als een trend met veel richtingsterkte, naar boven of naar beneden, afhankelijk van de richting waarin de prijs beweegt.
Wanneer de ADX-indicator lager is dan 20, wordt de trend beschouwd als zwak of niet-trending.
De ADX is de hoofdlijn op de indicator, meestal zwart gekleurd. Er zijn twee extra lijnen die optioneel kunnen worden getoond. Dit zijn DI+ en DI-. Deze lijnen zijn vaak respectievelijk rood en groen gekleurd. Alle drie de lijnen werken samen om de richting van de trend aan te geven, alsmede het momentum van de trend.
- ADX boven 20 en DI+ boven DI-: Dat is een uptrend.
- ADX boven 20 en DI- boven DI+: Dat is een downtrend.
- ADX onder 20 is een zwakke trend of ranging periode, vaak geassocieerd met de DI- en DI+ die elkaar snel kruisen.
4. Aroon-indicator
De Aroon-oscillator is een technische indicator die wordt gebruikt om te meten of een effect zich in een trend bevindt, en meer specifiek of de prijs nieuwe hoogte- of dieptepunten bereikt gedurende de berekeningsperiode (meestal 25).
De indicator kan ook worden gebruikt om te identificeren wanneer een nieuwe trend zal beginnen. De Aroon indicator bestaat uit twee lijnen: een Aroon-up lijn en een Aroon-down lijn.
Wanneer de Aroon-up boven de Aroon-down komt, is dat het eerste teken van een mogelijke trendwijziging. Als de Aroon-up 100 raakt en relatief dicht bij dat niveau blijft terwijl de Aroon-down in de buurt van nul blijft, is dat een positieve bevestiging van een uptrend.
Het omgekeerde is ook waar. Als Aroon-down boven Aroon-up kruist en in de buurt van 100 blijft, geeft dit aan dat de downtrend van kracht is.
5. MACD
De MACD-indicator (MACD: moving average convergence divergence) helpt traders de trendrichting te zien, evenals het momentum van die trend. Hij geeft ook een aantal handelssignalen af.
Wanneer de MACD boven nul staat, bevindt de koers zich in een opwaartse fase. Als de MACD onder nul staat, is de koers in een dalende periode gekomen.
De indicator bestaat uit twee lijnen: de MACD-lijn en een signaallijn, die langzamer beweegt. Wanneer de MACD onder de signaallijn kruist, geeft dit aan dat de koers daalt. Wanneer de MACD-lijn boven de signaallijn komt, is de koers stijgende.
Kijkend naar welke kant van nul de indicator zich bevindt, helpt bij het bepalen welke signalen te volgen. Bijvoorbeeld, als de indicator boven nul is, kijk dan of de MACD boven de signaallijn komt om te kopen. Als de MACD onder nul staat, kan het kruisen van de MACD onder de signaallijn het signaal zijn voor een mogelijke short trade.
6. Relatieve Sterkte Index
De relatieve sterkte index (RSI) heeft ten minste drie belangrijke toepassingen. De indicator beweegt zich tussen nul en 100, waarbij recente koerswinsten worden afgezet tegen recente koersverliezen. De RSI-niveaus helpen dus bij het meten van momentum en trendsterkte.
Het meest basale gebruik van de RSI is als een overbought en oversold indicator. Wanneer de RSI boven de 70 komt, wordt het activum als overgekocht beschouwd en zou het kunnen dalen. Als de RSI onder de 30 komt, is het activum oververkocht en zou het kunnen stijgen. Deze veronderstelling is echter gevaarlijk; daarom wachten sommige traders tot de indicator boven 70 komt en dan eronder zakt alvorens te verkopen, of tot hij onder 30 komt en dan weer erboven komt alvorens te kopen.
Divergentie is een ander gebruik van de RSI. Wanneer de indicator in een andere richting beweegt dan de koers, geeft dit aan dat de huidige prijstrend aan het verzwakken is en binnenkort zou kunnen omkeren.
Een derde toepassing van de RSI zijn steun- en weerstandsniveaus. Tijdens een uptrend zal een aandeel vaak boven het 30-niveau blijven en vaak 70 of hoger bereiken. Wanneer een aandeel zich in een neerwaartse trend bevindt, blijft de RSI meestal onder de 70 en bereikt hij vaak de 30 of daaronder.
7. Stochastische oscillator
De stochastische oscillator is een indicator die de huidige prijs meet ten opzichte van de prijsrange over een aantal perioden. Uitgezet tussen nul en 100, is het idee dat, wanneer de trend stijgend is, de prijs nieuwe hoogtepunten zou moeten maken. In een neerwaartse trend heeft de koers de neiging om nieuwe dieptepunten te maken. De stochastics houden bij of dit gebeurt.
De stochastics bewegen relatief snel op en neer, omdat het zelden voorkomt dat de koers voortdurend hoge koersen maakt, waardoor de stochastics in de buurt van 100 blijven, of voortdurend lage koersen, waardoor de stochastics in de buurt van nul blijven. Daarom wordt de stochastics vaak gebruikt als een overbought en oversold indicator. Waarden boven 80 worden als overbought beschouwd, terwijl niveaus onder 20 als oversold worden beschouwd.
Redeneer de algemene prijstrend bij het gebruik van overbought en oversold niveaus. Bijvoorbeeld, tijdens een uptrend, wanneer de indicator onder 20 zakt en er weer boven komt, is dat een mogelijk koopsignaal. Maar rally’s boven 80 zijn minder belangrijk omdat we verwachten dat de indicator regelmatig naar 80 en hoger gaat tijdens een uptrend. Tijdens een neerwaartse trend moet de indicator boven de 80 komen en er dan weer onder zakken om een signaal te geven voor een mogelijke short trade. Het 20-niveau is minder belangrijk in een downtrend.
The Bottom Line
Het doel van elke korte-termijnhandelaar is om de richting van het momentum van een bepaald actief te bepalen en te proberen daarvan te profiteren. Er zijn honderden technische indicatoren en oscillatoren ontwikkeld voor dit specifieke doel, en deze slideshow heeft een handvol die u kunt gaan uitproberen. Gebruik de indicatoren om nieuwe strategieën te ontwikkelen of overweeg ze in uw huidige strategieën op te nemen. Om te bepalen welke u kunt gebruiken, probeert u ze uit in een demo-account. Kies degene die u het meest bevallen, en laat de rest zitten.