Wanneer u een hypotheek afsluit, zijn er twee getallen die de kosten weergeven: het rentepercentage en het jaarlijks percentage, of JKP. Hoewel ze allebei beschrijven hoeveel u zult betalen, zijn ze niet hetzelfde.
APR vs. rentepercentage
- Het rentepercentage is de kostprijs voor het lenen van de hoofdsom van de lening. Het tarief kan variabel of vast zijn, maar het wordt altijd uitgedrukt in een percentage.
- APR is een bredere maatstaf voor de kosten van een hypotheek. Het omvat de rente plus andere kosten, zoals makelaarskosten, kortingspunten en sommige afsluitkosten, uitgedrukt in een percentage.
Zowel het JKP als het rentepercentage zijn manieren voor consumenten om te vergelijken en om de betaalbaarheid van de lening te bepalen. De rentevoet wordt bepaald door de geldende tarieven en de kredietscore van de lener. Hoe hoger uw kredietscore, hoe lager uw rentevoet zal zijn. Uw maandelijkse betaling is gebaseerd op het rentepercentage en de hoofdsom, niet op het JKP.
Het JKP wordt daarentegen bepaald door de kredietgever, omdat het is samengesteld uit vergoedingen van de kredietgever en andere kosten die van kredietgever tot kredietgever verschillen. De Truth in Lending Act (TILA) vereist dat kredietverstrekkers het JKP in elke overeenkomst voor een consumentenkrediet vermelden. Het is echter belangrijk op te merken dat kredietverstrekkers mogelijk niet alle kosten in het JKP opnemen. Zij zijn bijvoorbeeld niet verplicht bepaalde kosten zoals kredietrapportage-, taxatie- en keuringskosten op te nemen.
See More
Be sure to ask your lender what is and what isn’t included in the APR when you comparison shop so you have an accurate understanding of how much each loan will cost.
Overall, you can think of the interest rate as a way to gauge your monthly costs, whereas the APR gives you a big-picture estimate of the cost of the loan.
When looking for a mortgage, the APR and interest rate are two of the most important numbers to consider, because even a seemingly small variance in rates can have a significant impact on your total costs.
Case in point: De gemiddelde lener had $ 9.000 kunnen besparen over een looptijd van 30 jaar, of meer dan $ 300 per jaar, als hij de laagste rente had gevonden op het moment dat hij zijn lening kreeg, volgens een onderzoek van het Consumer Financial Protection Bureau
Waarom de lengte van uw lening ertoe doet
Als u van plan bent om tientallen jaren in uw huis te blijven wonen, is het zinvol om een lening af te sluiten met het laagste JKP, omdat u dan uiteindelijk het minst betaalt om uw huis te financieren. Als u niet van plan bent om zo lang in het huis te blijven, kan het zinvol zijn om minder kosten vooraf te betalen en een hoger tarief te krijgen – en een hoger JKP – omdat de totale kosten de eerste paar jaar lager zullen zijn.
“Omdat het JKP de kosten over de loop van de hele lening verdeelt, wordt de waarde ervan alleen geoptimaliseerd als een lener van plan is om gedurende de hele hypotheek in het huis te blijven,” zegt Gloria Shulman, oprichter van CenTek Capital Group in Beverly Hills, Californië.
See More
| Interest rate | 4.5% | 4.25% | 4% |
|---|---|---|---|
| Discount points | 0 | 1.5 | 3 |
| Points and fees | $2,800 | $5,800 | $8,800 |
| APR | 4.619% | 4.492% | 4.36% |
| Monthly payment | $1,013 | $984 | $955 |
| All costs, 3 years | $39,281 | $41,220 | $43,174 |
| All costs, 10 years | $124,404 | $123,866 | $123,380 |
| All costs, 30 jaar | $367.613 | $354.197 | $343.739 |
Als u van plan bent om korter in uw huis te blijven wonen en kortingspunten wilt kopen om uw rente te verlagen, je nodig hebt om de wiskunde te doen om uw break-even punt te bepalen. Bankrate’s hypotheek punten calculator zal helpen.
Bij voorbeeld, als u koos voor een 0,25 procent lager tarief voor een extra 1,5 punten vanwege het lagere JKP, maar je verhuisde in vijf jaar, betaalde je meer dan je moest. Uw break-even op de punten was zeven jaar.
Helaas zijn deze berekeningen vaak verwarrend voor huiseigenaren, en daarom is het belangrijk om uw opties zorgvuldig af te wegen of deskundig advies in te winnen voordat u punten betaalt.
Hoe hypotheekaanbiedingen te vergelijken
Het JKP en de rente zijn de beste plaatsen om te beginnen bij het vergelijken van hypotheken. Bankrate heeft de nieuwste hypotheekrente van meerdere geldverstrekkers, uitgesplitst naar JKP en rente en inclusief de kosten en geschatte maandelijkse betaling.
Het is ook belangrijk om hypotheekaanbiedingen in het algemeen te vergelijken, inclusief eisen van geldverstrekkers zoals kredietscore, aanbetaling en reserveminima. Houd in gedachten dat uw credit score heeft een groot effect op de rente die u in aanmerking komt voor, dus als je werk te doen om uw status te verbeteren, doe je best om dat aan te pakken voordat u een aanvraag voor een lening.
Wanneer uw krediet in vorm is, kunt (en moet) u leningramingen krijgen van verschillende kredietverstrekkers, maar probeer dit binnen een relatief korte periode te doen – ongeveer 45 dagen, raadt de CFPB aan.
Dit komt omdat wanneer een kredietverstrekker uw kredietrapport trekt, de kredietcontrole wordt toegevoegd aan uw kredietgeschiedenis, die uw score beïnvloedt. Getting quotes from multiple lenders within a few weeks of each other will only be counted as one inquiry, however, to minimize the hit, so you’re free to compare as many offers as you’re comfortable with.
Summary: what’s the difference between APR and interest rate?
Learn more:
- Compare mortgage rates
- How to improve your credit score
- Mortgages that require no down payment or a small one
See More