8 Financing Options for Fix and Flip Loans

Ready to start flipping houses? It can be a lucrative way to make thousands of dollars in a short period of time. However, you typically need to have a good amount of cash to get started. If you don’t have enough money to buy a home and pay for renovations tucked away in savings, you’ll need to explore your financing options with fix and flip loans.

Fix and flip loan	Recommended for
Hard money loan	Experienced investors with 2+ flips Investors with struggling credit Investors who can’t arrange alternative financing methods Novice investors working with a contractor
Cash-out refinance loan	Investors with existing investment property and at least 30% to 40% equity
Home equity line of credit	Flippers who are homeowners and have at least 20% equity in their primary residence
Seller financing	Transactions where the seller doesn’t mind structuring the sale unconventionally
Investment property line of credit	Investors with equity in rentals who want cash for purchases
Bridge loan	Investors who want to close quickly and plan on getting other financing later
Permanent bank loan/online mortgage	Buy-and-hold investors who want to flip over 5+ years
Business line of credit	Used for short-term working capital to help improve cash flow or to finance the costs of unexpected expenses

What is a Fix and Flip Loan?

A fix and flip loan is a short-term loan for a real estate investor, who uses the funds to purchase a home and/or renovate it before selling it for a profit. It is used for business purposes, not personal.

How Does A Fix and Flip Loan Work?

When it comes to real estate investments, you may not want to (or be able to) tie up all your cash in the purchase and renovation of a home you plan to sell for a profit, so you look toward a short-term loan (usually 6-18 months) to cover the expenses. Můžete chtít úvěr na rekonstrukci pouze na pokrytí nákladů na přestavbu, nebo můžete chtít úvěr na pokrytí hypotéky na bydlení i těchto nákladů na přestavbu.

Typicky mají úvěry typu fix and flip pevnou úrokovou sazbu a mnohé z nich mohou být balónové hypotéky, kdy platíte pouze úroky až do konce doby splatnosti úvěru, kdy je splatná jistina.

Po dobu, kdy dům renovujete nebo máte na trhu, platíte měsíční splátku hypotéky z úvěru a po prodeji domu doplatíte zůstatek úvěru.

Náklady na opravu a převrácení domu

Pokud jste v investování do nemovitostí nováčkem, je důležité zohlednit jak cenu domu, který chcete koupit, tak náklady na jeho přestavbu. Náklady na rekonstrukci jsou nevyhnutelně vyšší, než s jakými počítáte, proto počítejte s rezervou, aby vám nedošly peníze ještě před vymalováním stěn.

Výhody úvěrů Fix and Flip

Proč si tedy brát úvěr Fix and Flip? Především uvolní vaše peněžní toky, takže nejsou všechny vázány ve vysoce nákladné investici. Hotovost, kterou máte k dispozici, můžete i nadále používat na provoz svého podnikání, zatímco prostředky z úvěru použijete na konkrétní realitní projekt.

S úvěrem fix and flip si také můžete dovolit větší dům. Možná máte nějakou hotovost, kterou můžete použít na investici, ale chcete dům, který je prostě nedostupný. Úvěr vám může pomoci mít větší kupní sílu.

Můžete také diverzifikovat své investice a vzít si úvěr na každý dům, který předěláváte za účelem prodeje.

Typy úvěrů Fix and Flip

Pokud jde o podnikatelské úvěry Fix and Flip pro malé firmy, existuje osm hlavních typů financování. Který z nich je pro vás nejlepší, závisí na vaší bonitě, zkušenostech s investováním do nemovitostí a finančních cílech.

Úvěr z tvrdých peněz

Jestliže jste zkušený investor, který již několik flipů dokončil, máte špatný úvěr nebo se snažíte kvalifikovat pro konvenční úvěr, jedním ze způsobů financování vašeho dalšího flipu je úvěr z tvrdých peněz.

Při půjčce z tvrdých peněz spolupracujete s nebankovními věřiteli tvrdých peněz, jako jsou fyzické osoby nebo online věřitelé, abyste získali potřebné peníze. Hard money lenders mají obvykle méně přísné požadavky na způsobilost, takže se můžete kvalifikovat pro financování, i když vaše podnikatelské kreditní skóre není skvělé. A peníze můžete často získat rychle.

Věřitelé tvrdých peněz však mají obvykle vyšší úrokové sazby než jiné typy úvěrů a často mají kratší dobu splatnosti, takže to mějte na paměti.

Půjčka cash out refinancování

Použití půjčky cash out refinancování je finanční strategie, při které refinancujete stávající nemovitost, abyste mohli financovat nákup nebo rekonstrukci svého flipu. K získání nového úvěru a splacení stávající hypotéky použijete vlastní kapitál vašeho stávajícího domu a vše, co vám zbude, můžete použít na financování vašeho flipu.

Aby měla půjčka cash out refinancování smysl, musíte mít ve svém domě 30 až 40 % vlastního kapitálu. V opačném případě nebude tento přístup rentabilní.

Úvěrová linka na vlastní kapitál

Pokud v současné době vlastníte dům mimo dům, který hodláte flipovat, máte potenciální zdroj financování v podobě úvěrové linky na vlastní kapitál (HELOC). Úvěrové linky na vlastní kapitál jsou zajištěny vaším domem, takže můžete získat financování s nízkou úrokovou sazbou a vzít si jen to, co potřebujete, až do výše úvěrového limitu.

HELOC je založen na vlastním kapitálu, který máte ve svém domě – hodnota domu snížená o to, co dlužíte na hypotéce. HELOC můžete využít, pokud máte v domě alespoň 20 % vlastního kapitálu, a můžete si půjčit až 85 % vlastního kapitálu domu.

Příklad pokud vlastníte dům v hodnotě 200 000 USD a dlužíte na něm 150 000 USD, váš vlastní kapitál činí 50 000 USD. Tradiční věřitelé, jako jsou banky, vám umožní půjčit si až 85 % vlastního kapitálu vašeho domu, takže byste mohli získat přístup k úvěru HELOC ve výši 42 500 USD, který byste mohli použít na svůj flip.

Financování prodávajícím

V některých případech můžete mít nárok na financování prodávajícím. Při tomto přístupu vy jako dlužník spolupracujete s prodávajícím, abyste vymysleli splátkový plán a vytvořili smlouvu. Splátky budete hradit přímo prodávajícímu podle dohodnutého harmonogramu na základě ceny, kterou si oba stanovíte i s úroky.

Protože financování prodávajícím představuje pro původního vlastníka nemovitosti větší riziko, budete obvykle platit vyšší úrokovou sazbu a budete mít kratší dobu splatnosti úvěru než u jiných úvěrů. Mohou však být skvělým způsobem financování fix and flip, pokud nejste schopni zajistit jiné financování.

Úvěrová linka na investiční nemovitost

Pokud vlastníte nemovitost určenou k pronájmu, můžete využít úvěrovou linku na investiční nemovitost. Podobně jako u úvěru HELOC si můžete půjčit proti vlastnímu kapitálu své investiční nemovitosti, přičemž nemovitost slouží jako zástava.

K tomu, aby se dlužník kvalifikoval pro úvěrovou linku na investiční nemovitost, obvykle potřebuje dobrý až vynikající úvěr a mít za sebou úspěšné investice do nemovitostí. Obvykle je třeba vlastnit nemovitost alespoň jeden rok, než budete mít nárok na úvěrovou linku na investiční nemovitost.

Překlenovací úvěr

Překlenovací úvěr je užitečnou možností, pokud potřebujete pokrýt mezeru mezi tím, kdy chcete koupit nemovitost, a tím, kdy si můžete zajistit dlouhodobé financování. Využití překlenovacího úvěru vám může pomoci pokrýt náklady na zálohu na další flip a poté se můžete soustředit na hledání jiné možnosti financování, například tradiční hypotéky, na zaplacení zbytku.

Mostní úvěry jsou obvykle zajištěny zástavou, takže se můžete kvalifikovat pro úvěr s nižší úrokovou sazbou, než jakou byste získali u některých jiných možností úvěru. A pro většinu dlužníků je často snazší se na ně kvalifikovat než na jiné půjčky.

Trvalý bankovní úvěr / online hypotéka

Pokud si chcete koupit dům, ve kterém můžete zůstat pět a více let, zatímco ho budete rekonstruovat, je pravděpodobně nejlepší volbou běžná hypotéka s pevnou úrokovou sazbou od tradiční banky nebo spořitelního družstva. Budete mít nárok na nižší úrokovou sazbu, než jakou byste získali při jiných možnostech financování, a na splácení úvěru budete mít až 30 let.

Pro získání hypotéky však musíte mít našetřeno dostatek peněz na akontaci, dobrou až výbornou bonitu a stabilní příjem.

Podnikatelská úvěrová linka

Jste-li zkušený obchodník s nemovitostmi a máte za sebou řadu dokončených obchodů a zisků, další možností financování je podnikatelská úvěrová linka. S podnikatelskou úvěrovou linkou získáte přístup k revolvingové úvěrové lince. Můžete čerpat až do stanovené výše, ale splácíte a platíte úroky pouze z té částky, kterou skutečně využijete.

Podnikatelské úvěrové linky jsou obzvláště užitečné pro podnikatele v oblasti home flippers, protože tu svou můžete využívat opakovaně, když se objeví problémy. Nebo ji můžete využít, když řešíte svůj flip.

Většina bank nabízí podnikatelské úvěrové linky, ale obvykle musíte mít vynikající úvěr a stabilní historii úspěchů při flipu, abyste se kvalifikovali.

Jiné možnosti financování

Pokud žádná z těchto možností úvěru neodpovídá vašim potřebám, zvažte použití podnikatelských kreditních karet, pokud máte jen několik výdajů souvisejících s přestavbou, nebo se podívejte na jiné typy financování malých podniků.

Co hledat u věřitele Fix And Flip

Jakmile začnete zvažovat typy úvěrů na rekonstrukci, které by se hodily pro vaši investici do nemovitosti v nouzi, podívejte se na všechny možnosti stavebních úvěrů na nemovitosti, od konvenčních věřitelů až po nebankovní věřitele specializující se na úvěry na nemovitosti.

Ujistěte se, že se rozhlížíte. Jedna společnost může mít vyšší úrokové sazby nebo méně výhodné podmínky než jiná. Jeden věřitel vám může umožnit vzít si více půjček najednou. Klíčem k úspěchu je najít věřitele, který splní vaše potřeby a poskytne vám ten správný úvěr na flipping domů.

Podtrženo, sečteno

Pokud máte v úmyslu začít s flippingem domů, ale chybí vám hotovost, je k dispozici více malých podnikatelských úvěrů a možností financování, které vám umožní uskutečnit vaše sny. Při zvažování svých možností se ujistěte, že jste porovnali nabídky od více věřitelů a vzali v úvahu své vlastní zkušenosti a úvěry, abyste mohli učinit informované rozhodnutí.

class=“blarg“>